Poseer una propiedad en alquiler tiene muchas ventajas, y ofrece una combinación irresistible de flujo de caja y crecimiento del patrimonio. Sin embargo, el refugio fiscal es, con mucho, la ventaja más atractiva. Dado que las propiedades en alquiler se sitúan en la línea que separa un negocio de una inversión, un inversor suele obtener ventajas fiscales y deducciones liberales, incluidos los aplazamientos de impuestos para las propiedades en alquiler que se intercambian.
Flujo de caja con protección fiscal
Sólo tiene que tributar por los beneficios que obtenga de sus propiedades en alquiler. Para calcular sus beneficios, sume todos sus alquileres y otras fuentes de ingresos y reste todos sus gastos. Los gastos de su propiedad en alquiler deben incluir cosas como los impuestos sobre la propiedad, las reparaciones, los intereses de la hipoteca y los gastos de gestión. También puede incluir los gastos relacionados con los viajes. Por ejemplo, si tiene una propiedad de alquiler en otro estado y pasa una semana trabajando en ella, todo el viaje sería deducible.
Crecimiento protegido por impuestos
Quienes invierten en bienes inmuebles lo hacen con la esperanza de que sus propiedades aumenten de valor cada año. Esto sucede a través de los pagos mensuales de la hipoteca, que se suman al patrimonio de la propiedad. El crecimiento adicional puede venir del aumento de valor, que puede ser el resultado de un mercado saludable, o debido a un ingreso operativo neto creciente, que es el caso de las propiedades de alquiler. Como el Servicio de Impuestos Internos no acepta la ganancia de capital a menos que la propiedad se haya vendido, el dinero seguirá creciendo.
Deducción de las pérdidas de actividades pasivas
Lo más probable es que el número de gastos que puede reclamar en una inversión inmobiliaria termine con una pérdida imponible. En muchos casos, no puede invertir y utilizar las pérdidas de cualquier actividad pasiva para compensar los ingresos que pueda obtener de un trabajo. Sin embargo, el IRS le permitirá reclamar hasta 25.000 dólares en pérdidas de actividades pasivas. Para asegurarse de que puede reclamar su beneficio fiscal, debe tener una renta bruta ajustada modificada de 100.000 dólares o menos (tanto para declarantes conjuntos como casados). También puede acogerse al beneficio si tiene 50.000 dólares o menos si está casado pero declara por separado. Si sus ingresos superan el umbral de la renta bruta modificada, su derecho a la pérdida por actividades pasivas disminuye 1 dólar por cada 2 dólares de ingresos. Además, las pérdidas pasivas no permitidas se arrastran y pueden compensar los ingresos pasivos de cualquier actividad pasiva. Cuando venda una actividad pasiva con pérdidas pasivas, las pérdidas arrastradas pueden ser tomadas en su totalidad en el año de la venta.
Intercambio libre de impuestos
Los inversores pueden estructurar la venta de su vivienda como un intercambio de impuestos diferidos. Por ejemplo, puede vender su propiedad de alquiler y utilizar el dinero para comprar otras propiedades de inversión, incluso si está situada en otro estado o es un tipo de propiedad diferente. Utilizando las normas establecidas por el IRS, puede transferir su base de coste de una propiedad antigua a una nueva. Esto se debe a que el IRS no considera este tipo de transacciones como una venta, por lo que no tiene que pagar ningún impuesto de recaptura de depreciación o de ganancia de capital en dicho intercambio.